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    🏢Großhandel & DistributionFoodservice

    Profitabler Enterprise-IT-Dienstleister mit KI-Engineering und Nearshore-Delivery

    1200 Mitarbeiter

    Investment Highlights

    Wachstumsstarker Enterprise-IT-Services-Anbieter mit produktionsreifem KI-Engineering, 40% recurring und 31,6% EBIT-Marge

    €1.9M

    Revenue

    €589K

    EBIT

    31.5%

    EBIT Margin

    €4.4M

    Valuation

    1200

    Employees

    5 years

    Est.

    Investment-These

    1

    Sofortiger Capability-Ausbau in den Wachstumsfeldern KI/Data, Cloud und Security in einem Markt von 51,6 Mrd. EUR (DE, 2024) mit erwarteter Re-Beschleunigung und besonders dynamischem Data-&-AI-Segment.

    2

    Attraktives Ertragsprofil mit ca. 1,87 Mio. EUR Umsatz und ca. 0,59 Mio. EUR EBIT sowie ausgewogenem Mix aus wiederkehrenden Verträgen und Transformationsprojekten, der Visibilität und Upside kombiniert.

    3

    Skalierbare Delivery-Plattform mit Nearshore/Onshore-Modellen und schneller Team-Erweiterung, die Cross-Selling, größere Deals und Buy-and-Build-Integration erleichtert.

    4

    Regulatorische Reife und Security-by-Design in anspruchsvollen Branchen erhöht Win-Rates, ermöglicht längere Vertragslaufzeiten und schafft Eintrittsbarrieren gegenüber weniger spezialisierten Wettbewerbern.

    Alleinstellungsmerkmale

    Produktionsorientiertes KI-Engineering mit kurzer Time-to-Production und optionalen Self-Hosted/Hybrid-Betriebsmodellen für Datensouveränität.

    Starke Finanzdynamik mit deutlichem Umsatz- und Ergebniswachstum sowie hoher EBIT-Marge von rund 31,6% im letzten Geschäftsjahr.

    Wiederkehrender Umsatzkern (ca. 40%) kombiniert mit projektbasiertem Wachstum (ca. 40%) für planbare Cashflows und Skalierungshebel.

    Tiefe Expertise in Enterprise-Plattformen und Legacy-Modernisierung sowie Application Management als Basis für langfristige Kundenbindung.

    Skalierbare internationale Engineering-Kapazität und etablierte Security-/Compliance-Prozesse als Grundlage für größere Enterprise-Rollouts und M&A-Synergien.

    Ref: SILVER-HARBOR

    Unternehmensbeschreibung

    Zum Verkauf steht ein wachstumsstarker Enterprise-IT-Dienstleister mit klarem Fokus auf produktionsreifes KI-Engineering, Legacy-Modernisierung und skalierbare Delivery-Modelle (Nearshore/Onshore). Das Unternehmen adressiert wiederkehrende Engpässe großer Organisationen in regulierten und komplexen Umfeldern: festgefahrene KI-Initiativen, technische Altsysteme, Fachkräftemangel sowie steigende Anforderungen an Security und Compliance. Der Anbieter positioniert sich als spezialisierter Herausforderer mit hoher Umsetzungstiefe und schneller Skalierbarkeit – ein Profil, das sowohl für strategische Käufer als Capability-Boost als auch für PE-Investoren als Plattform- oder Add-on-Asset attraktiv ist. Finanziell zeigt das Unternehmen eine starke Dynamik: Der Umsatz stieg zuletzt von ca. 0,52 Mio. EUR auf ca. 1,87 Mio. EUR, bei einem Ergebnis von ca. 0,14 Mio. EUR auf ca. 0,59 Mio. EUR. Die Profitabilität basiert auf einem leistungsfähigen Delivery-Setup, wiederkehrenden Kundenverträgen sowie einem Portfolio, das Transformation (Projektgeschäft) und Betrieb/Weiterentwicklung (Managed bzw. wiederkehrende Leistungen) kombiniert. Der Umsatzmix ist ausgewogen: ca. 40% projektbasiert, ca. 40% wiederkehrend und ca. 20% transaktional, was die Planbarkeit erhöht und gleichzeitig Upside durch größere Transformationsprogramme ermöglicht. Operativ stützt sich das Unternehmen auf eine skalierbare Engineering-Kapazität innerhalb einer internationalen Delivery-Organisation mit über 1.000 Ingenieurinnen und Ingenieuren sowie etablierten Qualitäts- und Sicherheitsprozessen. Kunden profitieren von flexiblen Sourcing-Modellen, kurzer Reaktionszeit bei Kapazitätsaufbau sowie der Fähigkeit, KI-Systeme nicht nur zu prototypisieren, sondern in Wochen produktiv und compliant auszurollen – wahlweise cloudbasiert oder in selbst betriebenen/hybriden Umgebungen mit hoher Datensouveränität. Die Nachfragebasis ist breit über mehrere Branchen mit hohen Eintrittsbarrieren verteilt, darunter Finanzdienstleistungen/Versicherungen, Energie & Utilities, Industrie/Automotive, Healthcare/Pharma, Handel, Logistik sowie weitere sicherheits- und compliancekritische Segmente. In einem deutschen IT-Services-Markt von 51,6 Mrd. EUR (2024) mit erwarteter Re-Beschleunigung der Providerumsätze und besonders starkem Wachstum in Data-&-AI-Services (von Anbietern für 2025 mit +18,5% erwartet) ist das Unternehmen gut positioniert, um organisch und durch Cross-Selling in Plattform- und Managed-Service-Linien weiter zu skalieren.

    Marktanalyse

    Branchenausblick

    Der deutsche IT-Services-Markt belief sich 2024 auf rund 51,6 Mrd. EUR und wuchs gegenüber 2023 weiter, wenn auch in einem insgesamt schwächeren Makroumfeld. Gleichzeitig deuten Branchenindikatoren auf eine Re-Beschleunigung hin: Anbieter erwarteten für 2025 wieder höhere durchschnittliche Wachstumsraten, und für Data-&-AI-Services wurden deutlich überdurchschnittliche Zuwächse prognostiziert (u. a. +18,5% Erwartungswert). Auf der Nachfrageseite treiben Software-, Cloud- und KI-Investitionen die Service-Pipelines: Für 2026 werden u. a. starkes Wachstum bei Cloud-Software (z. B. +16,4%) und ein kräftiger Anstieg bei KI-Plattformen (z. B. +61% auf 4,1 Mrd. EUR) berichtet, was typischerweise Implementierungs-, Integrations- und Managed-Service-Bedarf nach sich zieht. Zudem verschiebt sich der Servicemix strukturell in Richtung Cloud: Cloud-basierte Services sollen in 2026 einen großen Anteil der IT-Services-Umsätze ausmachen (z. B. rund zwei Drittel bzw. 35,7 Mrd. EUR). Für Anbieter mit hybriden Betriebsmodellen, Security/Compliance-Kompetenz und produktionsreifer KI-Delivery entstehen dadurch über mehrere Jahre stabile Nachfrageimpulse. In der Schweiz signalisieren Frühindikatoren wie der ICT-Index für IT-Services weiterhin Wachstum, zugleich aber auch steigenden Preis- und Margendruck, was Effizienz, Automatisierung und Nearshore-Skalierung als Wettbewerbsfaktoren weiter erhöht.

    Marktattraktivität

    Für Käufer ist dieses Profil attraktiv, weil es in den derzeit am stärksten nachgefragten Capability-Clustern positioniert ist: Data & AI, Cloud-Transformation, Cybersecurity sowie Managed/Recurring Services. Der signifikante Anteil wiederkehrender Erlöse verbessert Visibilität und Cashflow-Planbarkeit, während das Projektgeschäft Upside über größere Transformationsprogramme liefert. Die skalierbare Delivery-Struktur ermöglicht Buy-and-Build-Synergien, schnelle Kapazitätserweiterung und eine verbesserte Wettbewerbsfähigkeit in Ausschreibungen, insbesondere in regulierten Industrien, in denen Security- und Compliance-Nachweise unmittelbar umsatzwirksam sind.

    Finanzkennzahlen

    Umsatz

    2024

    524k €

    524.000 €

    Aktuell

    2025

    1.9 Mio. €

    1.867.000 €

    EBIT

    2024

    140k €

    140.000 €

    Marge: 26.7%
    Aktuell

    2025

    589k €

    589.000 €

    Marge: 31.5%

    Geschäftsmodell & Produkte

    Geschäftsmodell
    Das Unternehmen erzielt Erlöse über wiederkehrende Kundenverträge (Managed Services/AMS), projektbasierte Transformations- und Implementierungsleistungen sowie transaktionale Leistungsabrufe. Die Kombination aus skalierbarer Nearshore-Delivery, standardisierten Engineering-Prozessen und Compliance-by-Design erhöht die Margenstabilität und ermöglicht planbares Wachstum.
    Produkte & Dienstleistungen
    Angeboten werden End-to-End-IT-Services rund um KI-Engineering und AI-Accelerated Delivery, Application Management und Legacy-Modernisierung (einschließlich komplexer Enterprise-Plattformen), intelligente Staff-Augmentation-Modelle, Enablement-Formate für Fachbereiche und IT, KI-gestützte Cybersecurity-Services sowie Implementierung und Betrieb von Enterprise-Plattformen in Cloud-, Hybrid- oder Self-Hosted-Setups. Der Kundennutzen liegt in verkürzten Time-to-Production-Zyklen, geringerer Abhängigkeit von knappen lokalen Spezialisten und einer delivery-starken Umsetzung in regulierten Umgebungen.
    Alleinstellungsmerkmale
    Die Differenzierung liegt in einer konsequent produktionsorientierten KI-Umsetzung, die den Schwerpunkt auf Time-to-Production, Betriebskonzepte und messbare Outcomes legt, statt auf isolierte Piloten. Gleichzeitig verbindet das Unternehmen DACH-nahe Steuerung und Architektur mit skalierbarer Nearshore-Lieferfähigkeit, was sowohl Geschwindigkeit als auch Kosteneffizienz ermöglicht. In sicherheits- und compliancekritischen Umfeldern wirken formalisierte Prozesse, nachweisbare Security-Standards und ein Ansatz, der Datensouveränität sowie IP-Eigentümerschaft beim Kunden verankert, als entscheidender Vertrauens- und Abschlussfaktor.

    Transaktionsdetails

    Verkaufsgrund
    Der Verkauf erfolgt aus strategischen Portfolio- und Kapitalallokationsgründen, um die nächste Wachstumsphase mit einem Partner zu realisieren, der zusätzliche Go-to-Market-Power, Kundenkanäle und/oder Buy-and-Build-Erfahrung einbringt.
    Übergangszeitraum
    6-12 Monate
    Verfügbarkeit des Verkäufers
    Das Management steht für eine strukturierte Übergabe mit Know-how-Transfer, Kundenübergängen und Stabilisierung der Delivery-Verantwortung zur Verfügung. Eine gestaffelte Übergabephase mit anfänglich hoher Präsenz und anschließend reduzierter, bedarfsorientierter Begleitung ist vorgesehen, um Kontinuität in Schlüsselaccounts und laufenden Programmen sicherzustellen.
    Rechtsform
    GmbH
    Kaufpreis

    4.4 Mio. €

    4.417.500 €

    2.4x Umsatz7.5x EBIT

    Eckdaten

    Branche

    🏢 Großhandel & Distribution

    Mitarbeiter

    1200 VZ

    Produkttyp

    Dienstleistungen

    Kontakt

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    Dieses Inserat wird ohne Verkaufsmandat angeboten. Kontakt erfolgt über Carl.